Stratégies dynamiques de gestion et information imparfaite [extrait BMI 42]

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Dans cet article, les auteurs s'intéressent à un problème de gestion en temps continu lorsque les processus de diffusion des prix ne sont que partiellement observables par l'investisseur. L'intérêt sera porté en particulier sur la prime de risque et sur le fait que celle-ci ne peut être qu'imparfaitement estimée. L'erreur ainsi commise doit alors être prise en compte au moment de l'optimisation du fonds et entraîne une correction sur la stratégie optimale de gestion.

Auteurs :Eboutou Steve , Taillard Grégory
Extrait de la revue BMI 42